Menzil Ticareti"kanal ticareti" olarak da bilinen, tutarlı bir fiyat aralığında işlem gören menkul kıymetlerden yararlanmayı amaçlayan bir ticaret stratejisidir. Yatırımcılar destek (bir varlığın alım ilgisi bulma eğiliminde olduğu fiyat seviyesi) ve direnç (genellikle satış ilgisinin geldiği fiyat seviyesi) alanlarını belirler ve destekte veya yakınında satın almayı ve dirençte veya yakınında satmayı hedefler.
Menzil Ticaretinin Temel İlkeleri
- Yatay Fiyat Hareketi: Bu strateji, fiyatın net bir yükseliş veya düşüş eğilimi olmaksızın öncelikle yatay veya yana doğru hareket ettiği piyasalarda en iyi sonucu verir.
- Öngörülebilir Bölgeler: Menzil tüccarları, her iki yönde de bir kırılma olana kadar fiyatların bu öngörülebilir bölgeler (destek ve direnç) içinde kalmaya devam edeceğine inanır.
- Teknik Analiz Kullanımı: Destek ve direnç seviyelerinin belirlenmesi, öncelikle geçmiş fiyat verileri kullanılarak yapılan teknik analize dayanır.
Araçlar ve Teknikler
- Destek ve Direnç Hatları: Fiyatın tarihsel olarak nerede yukarı (direnç) veya aşağı (destek) hareket etmekte sorun yaşadığını belirlemek için bir grafik üzerine yatay çizgiler çizmek.
- Osilatörler: Göreceli Güç Endeksi (RSI) ve stokastik osilatör gibi teknik araçlar, bir aralıktaki aşırı alım veya aşırı satım koşullarını gösterebilir.
- Bollinger Bantları: Bunlar, fiyatın oynaklığını ve olası aşırı genişlemesini belirlemek için kullanılabilir ve bir aralık içinde potansiyel alım ve satım sinyalleri sağlar.
- Hacim Analizi: Hacmin gözlemlenmesi, aralık içindeki bir hareketin gücünü veya zayıflığını belirlemeye yardımcı olabilir.
Güçlü Yönler ve Zorluklar
- Güçlü Yönler:
- Öngörülebilir Risk ve Ödül: Destek veya direnç seviyelerinin hemen dışına yerleştirilen stop kayıpları ile net giriş ve çıkış noktaları.
- Yatay Piyasalarda Etkilidir: Aralık ticareti, diğer stratejilerin (trend takibi gibi) zorlanabileceği durumlarda başarılı olur.
- Yüksek Fırsat Sıklığı: Fiyatlar destek ve direnç seviyeleri arasında gidip gelirken.
- Zorluklar:
- Yanlış Kırılmalar: Fiyatlar bazen aralığı geçici olarak kırarak alım satımları tetikleyebilir, ancak aralığa geri dönebilir.
- Değişen Piyasa Koşulları: Güçlü bir dış haber olayı veya piyasa koşullarındaki bir değişim, menzile bağlı durumu sona erdirerek potansiyel kayıplara yol açabilir.
- İzleme Gerektirir: Özellikle daha dar aralıklarda, yatırımcıların fırsatları yakalamak ve yanlış sinyallerden kaçınmak için uyanık olmaları gerekir.
Aralık Ticaretinde Dikkat Edilmesi Gerekenler
- Menzilin Süresi: Bir fiyat bir aralıkta ne kadar uzun süre kalırsa, bu aralık o kadar güvenilir olabilir. Ancak, bir kırılma şansı da zamanla artar.
- Dokunuşların Kalitesi: Fiyat destek ve dirence kırılmadan ne kadar çok dokunursa, bu seviyeler o kadar güçlü kabul edilir.
- Dış Etkiler: Varlığın fiyatını etkileyebilecek ve aralıktan potansiyel bir kopuşa yol açabilecek yaklaşan haberlerin veya olayların her zaman farkında olun.
Sonuç
Aralık ticareti, yatay piyasalarda oldukça etkili bir strateji olabilir. Tüm stratejiler gibi bu strateji de piyasa koşullarının derinlemesine anlaşılmasını, sıkı bir disiplini ve sürekli risk yönetimini gerektirir. Bir varlığın işlem gördüğü net sınırları tanıyarak ve destek ile direnç arasındaki öngörülebilir hareketlerinden faydalanarak, aralık ticareti yapanlar tutarlı getiriler elde edebilir. Ancak, potansiyel kırılmalara ve değişen piyasa dinamiklerine karşı tetikte olmak çok önemlidir.