Teknolojik gelişme yeni bir üretim yönteminin icat edilmesiyle kendini gösterir. Bu durumda aynı miktar kaynakla daha fazla mal üretmek ya da aynı miktar malı daha az kaynakla üretmek mümkün olur. Üretim fonksiyonlarının doğrusal ve sabit verimin geçerli oldu durumda 3 tip teknolojik gelişme söz konusudur.
1-)Sapmasız Teknolojik Gelişme: Emek ve sermayenin marjinal verimliliğini aynı oranda arttıran teknolojik gelişmedir.
2-) Emek Tasarrufu Sağlayan Teknolojik Gelişme: Sermayenin marjinal verimliliğini emekten daha fazla arttıran ve sermaye emek oranını artmasına neden olan teknolojik gelişmedir.
3-) Sermaye Tasarrufu Sağlayan: Emeğin marjinal verimliliğini sermayeden daha fazla arttıran ve sermaye emek oranının azalmasına neden olan teknolojik gelişmedir.