Komisyon
Komisyon Nedir?
Komisyonlar ve ücretler arasında, en azından bu kelimelerin finansal hizmetler endüstrisindeki profesyonel danışmanları tanımlamak için kullanılma biçiminde önemli farklılıklar vardır. Komisyon bazlı bir danışman veya komisyoncu, yatırım fonları ve yıllık ödemeler gibi yatırım ürünlerini satarak ve müşterinin parasıyla işlem yaparak para kazanır.
Ücretli bir danışman, bir müşterinin parasını yönetmek için sabit bir oran alır. Bu, bir dolar tutarı veya yönetim altındaki varlıkların bir yüzdesi (AUM) olabilir. Aile üyeleri arasındaki satışlar genellikle komisyona dayalı olmayan öz sermaye armağanıdır.
Temel Çıkarımlar
- Tam hizmet komisyoncuları, kârlarının çoğunu müşteri işlemlerinden komisyon almaktan elde eder.
- Komisyon tabanlı danışmanlar, müşterileri adına ürün alıp satarak para kazanır.
- Mali hizmetler sektöründe komisyonlar ve ücretler farklıdır, burada ücretler bir müşterinin parasını yönetmek için sabit oranlardır.
- Bir komisyoncu veya danışmanı değerlendirirken, hizmetler için komisyonların tam listesine bakın ve en iyi çıkarınız için değil, sadece komisyonlar için ürün satmakla ilgilenen mali danışmanlara karşı dikkatli olun.
- Bugün, çoğu çevrimiçi broker artık hisse senedi alıp satmak için komisyon talep etmiyor.
Komisyonu Anlamak
Tam hizmet komisyoncuları, kârlarının çoğunu müşteri işlemlerinden komisyon almaktan alırlar. Komisyonlar, komisyonculuktan komisyonculuğa büyük ölçüde değişir ve her birinin çeşitli hizmetler için kendi ücret tarifesi vardır. Bir hisse senedi satmanın kazanç ve kayıplarını belirlerken, tamamen doğru olmak için komisyonların maliyetini hesaba katmak önemlidir.
Bir sipariş doldurulursa, iptal edilirse veya değiştirilirse ve süresi dolsa bile komisyon tahsil edilebilir. Çoğu durumda, bir yatırımcı doldurulmayan bir piyasa emri verdiğinde, komisyon alınmaz. Ancak emrin iptal edilmesi veya değiştirilmesi durumunda yatırımcı komisyona ek ücretler ekleyebilir. Kısmen doldurulan limit emirleri, bazen orantılı olarak bir ücrete tabi olacaktır.
Bugün, çoğu çevrimiçi broker artık hisse senedi alıp satmak için komisyon talep etmiyor.
Komisyon Maliyetleri
Komisyonlar bir yatırımcının getirilerini tüketebilir. Susan’ın Conglomo Corp.’un 100 hissesini her biri 10 dolara satın aldığını varsayalım. Komisyoncusu anlaşma için% 2,5 komisyon alıyor, bu nedenle Susan hisseler için 1.000 $ artı 25 $ ödüyor.
Altı ay sonra, hisseleri% 10 değer kazandı ve Susan bunları sattı. Komisyoncusu satıştan% 2 komisyon veya 22 $ alıyor. Susan’ın yatırımı ona 100 dolar kar sağladı, ancak iki işlem için komisyon olarak 47 dolar ödedi. Net kazancı sadece 53 dolar.
Birçok çevrimiçi aracı kurum, işlem başına 4,95 ABD doları gibi sabit oranlı komisyonlar sunar; ancak, çevrimiçi brokerlerin birçok hisse senedi ve ETF’de komisyonsuz ticaret sunma eğiliminin arttığını unutmayın.
Bu nedenle, çevrimiçi indirim komisyonculuğu ve robo-danışmanlar 21. yüzyılda popülerlik kazanıyor. Bu hizmetler, kendi kendini yöneten yatırımcılar için kullanıcı dostu bir platformda hisse senetlerine, endeks fonlarına, borsada işlem gören fonlara (ETF’ler) ve daha fazlasına erişim sağlar. Çoğu, alım satımlar için, yönetilen varlıkların yıllık% 0,25 ila% 0,50’si arasında sabit bir ücret alır.
Çevrimiçi aracılık hizmetleri ayrıca çok sayıda finansal haber ve bilgi sağlar, ancak çok az kişiselleştirilmiş tavsiye sunar veya hiç tavsiye etmez. Bu, bazı çaylak yatırımcılar için zahmetli olabilir.
Komisyonlar ve Ücretler
Mali danışmanlar genellikle komisyona dayalı olmaktan çok ücrete dayalı olarak kendilerini tanıtırlar. Ücretli bir danışman, müşterinin satın aldığı yatırım ürünlerinin türüne bakılmaksızın, müşterinin parasını yönetmek için sabit bir oran alır. Bu sabit oran, bir dolar tutarı veya yönetim altındaki varlıkların bir yüzdesi (AUM) olacaktır.
Komisyon tabanlı bir danışman, yatırım fonları ve yıllık ödemeler gibi yatırım ürünlerinin satışından ve müşterinin parasıyla işlem yapmaktan gelir elde eder. Böylelikle danışman, gelir sigortası veya evrensel hayat sigortası gibi daha yüksek komisyonlar sunan ürünler satarak ve müşterinin parasını daha sık hareket ettirerek daha fazla para kazanır.
Profesyonel bir danışman, müşterinin çıkarlarına en iyi hizmet eden yatırımları sunma konusunda güvene dayalı bir sorumluluğa sahiptir. Bununla birlikte, komisyon tabanlı bir danışman, müşterileri, müşteriye gerçekten fayda sağlayanların aksine cömert komisyonlar ödeyen yatırım ürünlerine yönlendirmeye çalışabilir.