Hisse senedi opsiyonlarının vergi muamelesine bağlı olarak, ya nitelikli stok seçenekleri veya kalifiye olmayan stok seçenekleri. Nitelikli stok seçeneklerine de denir Teşvik Stok Seçenekleri, veya ISO.
Nitelikli hisse senedi opsiyonları (QSO) kullanılarak elde edilen kârlar, normal kazançların vergilendirildiği orandan daha düşük olan sermaye kazancı vergisi oranında (genellikle% 15) vergilendirilir. Niteliksiz hisse senedi opsiyonlarından (NQSO) elde edilen kazançlar normal gelir olarak kabul edilir ve bu nedenle vergi indirimi için uygun değildir. NQSO'lar daha yüksek vergilere sahip olabilir, ancak kime verilebilecekleri ve nasıl uygulanabilecekleri konusunda da çok daha fazla esneklik sağlarlar. Şirketler tipik olarak nitelikli olmayan hisse senedi opsiyonları vermeyi tercih ederler çünkü NQSO'lar için yapılan maliyeti işletme gideri olarak daha erken düşebilirler.
Nitelikli ve niteliksiz stok seçeneklerinin farklılıkları, kuralları ve kısıtlamaları hakkında daha fazla ayrıntı aşağıda örnek senaryolarla birlikte verilmiştir..
|Niteliksiz Stok Seçenekleri||Nitelikli Stok Seçenekleri|
|alıcı||Çalışanlar, satıcılar, yönetim kurulu gibi herkese verilebilir||Yalnızca çalışanlara verilebilir|
|Egzersiz Fiyatı||Herhangi bir egzersiz fiyatı olabilir||Alıştırma fiyatı, hibe anında en azından adil piyasa değerine (FMV) eşit olmalıdır. % 10 + hissedarlar için, egzersiz fiyatı hibe anında FMV'nin% 110 veya daha fazlasına eşit olmalıdır.|
|Vergi sonuçları (alıcı)||Hibe anında vergi alınmaz. Alıcı, egzersiz sırasında hibe fiyatı ile stokun FMV'si arasındaki farka eşit olarak, egzersizden sonra normal gelir (veya kayıp) alır..||Hibe anında veya egzersiz sırasında vergi alınmaz. Çalışan opsiyonu kullandıktan sonra en az 1 yıl stok bulundurursa hisse senedi satışından sonra sermaye kazancı (veya kaybı) vergisi.|
|Vergi sonuçları (şirket)||Şirket stopaj yükümlülüklerini yerine getirdiği sürece, işletme gideri olarak katlanılan maliyetleri düşürebilir. Bu maliyet, alıcı tarafından beyan edilen normal gelire eşittir.||Şirket için kesinti yok.|
|Stok değeri||Alıştırma sonucunda alınabilecek stok değeri sınırlaması yok||İlk kez uygulanabilir olan QSO'ları kullanarak satın alınan hisse senetlerinin toplam adil piyasa değeri (hibe tarihi itibarıyla belirlenir) bir takvim yılında 100.000 doları aşamaz.|
|Bekleme süresi||Kısıtlama yok||Opsiyonlar kullanıldıktan sonra çalışan hisse senedinin sahibidir. Hisseleri satmadan önce hisse senedini en az 1 yıl daha tutması gerekir. 1 yıldan önce satılırsa, diskalifiye edici bir eğilimdir ve kalifiye olmayan stok seçenekleri olarak kabul edilir..|
|transfer edilebilir||Devredilebilir veya devredilemez||Devredilemez olmalı ve hibeden itibaren en fazla 10 yıl uygulanabilir.|
Stok seçenekleri genellikle bir şirket tarafından mevcut çalışanları telafi etmek ve potansiyel işe alımları teşvik etmek için kullanılır. Sunulan hizmetler için çalışan türü stok seçenekleri (ancak kalifiye olmayan) tedarikçiler, danışmanlar, avukatlar ve destekçiler gibi çalışan olmayan kişilere de sunulabilir. Hisse senedi opsiyonları, bir şirketin adi hisse senedi üzerindeki çağrı seçenekleridir, yani bir şirket ile çalışanları arasında çalışanlara satın alma hakkı belirli bir süre içinde şirketin hisselerinin belirli bir tutarı sabit bir fiyatla. Çalışanlar, hisse senedi fiyatı daha yüksek olduğunda gelecekte bu seçenekleri kullanmaktan kâr elde etmeyi umuyor.
Seçeneklerin verildiği tarihe hibe tarihi denir. Hibe tarihindeki hisse senedinin gerçeğe uygun piyasa değerine hibe fiyatı denir. Bu fiyat düşükse ve stok değeri gelecekte artarsa, alıcı egzersiz yapmak opsiyon (hisse senedini hibe fiyatından satın alma hakkını kullanın).
Nitelikli ve niteliksiz stok seçeneklerinin farklı olduğu yer burasıdır. NQSO'lar ile alıcı, opsiyonunu kullanarak elde ettiği hisse senedini derhal satabilir. Bu "nakitsiz bir alıştırmadır", çünkü alıcı sadece piyasa fiyatı ile hibe fiyatı arasındaki farkı ortaya çıkarır. Kendi parasını koymak zorunda değil. Ancak nitelikli stok seçenekleriyle, alıcı hisseleri edinmeli ve en az bir yıl boyunca elinde bulundurmalıdır. Bu, hisse senedini hibe fiyatından satın almak için nakit ödeme anlamına gelir. Aynı zamanda daha yüksek risk anlamına gelir çünkü bir yıllık elde tutma süresi boyunca stok değeri düşebilir.
IRS ve SEC, aldıkları olumlu vergi muamelesi nedeniyle nitelikli stok opsiyonlarına bazı kısıtlamalar getirmiştir. Bunlar:
İnsanlar bu kısıtlamalara rağmen neden nitelikli stok seçenekleri kullanıyor? Bunun nedeni, QSO'lardan elde edilen kazançlara sağlanan uygun vergi muamelesidir..
Niteliksiz hisse senedi opsiyonları kullanıldığında, kazanç, egzersiz tarihindeki piyasa fiyatı (FMV veya gerçeğe uygun piyasa değeri) ile hibe fiyatı arasındaki farktır. Bu aynı zamanda pazarlık unsuru. Bu kazanç olağan gelir olarak kabul edilir ve o yıl için vergi beyannamesinde beyan edilmelidir..
Şimdi alıcı egzersiz yaptıktan sonra stoğu hemen satıyorsa, vergi ile ilgili başka bir husus yoktur. Ancak, alıcı opsiyonları kullandıktan sonra hisseleri elinde tutarsa, alıştırma tarihindeki FMV hisselerin satın alma fiyatı veya "maliyet esası" olur. Şimdi hisse senetleri bir yıl daha tutulursa, Daha ileri kazançlar uzun vadeli sermaye kazançları olarak kabul edilir. Hisse senetleri bu zaman aralığından önce satılırsa, ilave kazançlar (veya zararlar) normal gelire sayılır.
Nitelikli hisse senedi opsiyonlarının en büyük avantajı, pazarlık unsurunun normal gelir olarak kabul edilmemesidir. Aslında, AMT (Alternatif Asgari Vergi) dışında, hisse senetlerinin satılmaması durumunda hisse senedi opsiyonlarının kullanımının yıl içerisinde raporlanması bile gerekmez. Nitelikli hisse senedi opsiyonları kullanıldığında ve hibe fiyatından hisse satın alındığında vergi ödenmez (hibe fiyatı, kullanım sırasında piyasa değerinden daha düşük olsa bile).
Hisse senetleri nihayetinde satıldığında (en az 1 yıllık bir elde tutma süresinden sonra), kazançlar, normal gelirden daha düşük bir oranda vergilendirilen uzun vadeli sermaye kazançları olarak kabul edilir. Hisse senetleri 1 yıllık ambardan daha erken satılırsa buna "diskalifiye edici tasarruf" adı verilir ve bu da daha sonra nitelikli olmayan bir hisse senedi opsiyonu gibi değerlendirilir.
Teşvik hisse senedi opsiyonlarının - verildiğinde nitelikli hisse senedi opsiyonları olmalarına rağmen - vergi avantajlı statü için "hak kazanmamaları" mümkündür. Örneğin,
Vergi sonuçlarını anlamak için farklı örneklere bakmak faydalıdır. Diyelim ki bir çalışan 1 Ocak 2010'da hisse senedi fiyatı 5 dolar iken hisse senedi opsiyonları aldı. Ayrıca, çalışanın gelirinin 100.000 dolar olduğunu ve normal gelir için% 28 marjinal vergi oranı diliminde olduğunu varsayalım. Şimdi farklı senaryolara bir göz atalım ve vergi sonuçlarını hesaplayalım.Nitelikli ve niteliksiz stok seçeneklerinin vergi sonuçları için örnekler
Senaryo 1 klasik nitelikli stok seçeneğidir. 2011 yılında opsiyonlar kullanıldığında herhangi bir gelir beyan edilmemiş ve vergiler ödenmemiştir. Hisse senetleri satın alımdan sonra 1 yıldan uzun bir süre bekletilmektedir, böylece tüm kazançlar% 15 uzun vadeli sermaye kazancı vergi oranında vergilendirilmektedir..
Senaryo 2 plan nitelikli bir stok opsiyon planı olmasına rağmen diskalifiye edici bir eğilim örneğidir. Hisse senetleri egzersizden sonra bir yıl boyunca tutulmadı, bu nedenle nitelikli ISO'nun vergi avantajları gerçekleşmedi.
Senaryo 1 ve Senaryo 2 kalifiye olmayan kategori altında, hibenin kalifiye olmayan bir hisse senedi opsiyon planında olduğu durumla aynıdır. Opsiyonlar kullanıldığında (2011), olağan gelir, FMV'nin egzersiz tarihinde (15 $) ve hibe fiyatı (5 $) arasındaki farka eşit olarak beyan edilir. Senaryo 1'de hisse senetleri bir yıldan uzun süre satın alınır ve elde tutulur. Dolayısıyla, diğer kazançlar (22 $ - 15 $) uzun vadeli sermaye kazançları olarak kabul edilir. Senaryo 2'de hisse senetleri bir yıldan fazla tutulmaz. Dolayısıyla, daha sonraki kazanımlar da normal gelir olarak kabul edilir. En sonunda, senaryo 3 hisselerin iktisap edildikten hemen sonra satıldığı özel bir senaryo 2'dir. Bu hisse senedi opsiyonlarının "nakitsiz bir alıştırması" dır ve tüm kâr olağan gelir olarak kabul edilir.
Bu e-tabloda, W2 beyanlarında gelirin nasıl raporlanacağını ve çeşitli senaryolarda hem kısa hem de uzun vadeli sermaye kazanımlarının nasıl rapor edileceğini gösteren yukarıdaki örneklere benzer örnekler vardır..
TurboTax'ın bu konuda daha ayrıntılı senaryolara sahip iyi bir kılavuzu var ve ayrıca Alternatif Minimum Vergi'nin (AMT) nitelikli stok seçenekleri için konuları nasıl daha da karmaşık hale getirdiğini tartışıyor.
Stok opsiyon alıştırmalarından elde edilen gelir W2'de rapor edildiğinde, çifte vergilendirmeyi önlemek için çok dikkatli olmalısınız. Bunun nedeni, aracılığın size verdikleri 1099-B'de yanlış maliyet esasını kullanmasıdır.
1099-B hisse senedi brokerleri tarafından tüm hisse senedi işlemlerinizi listeleyen bir beyan. Kısa vadeli ve uzun vadeli olarak ayrılırlar, böylece kolayca raporlanabilirler. Bu bilgileri size göndermenin yanı sıra, brokerınız da IRS'ye gönderir. Her işlem için, 1099-B maliyet esasını (yani hisse alımları + broker komisyonu satın alma fiyatı veya maliyeti) ve gelirleri (yani hisse satıldığında alınan tutar) not eder. İkisi arasındaki fark net kazanç (veya kayıp).
Pazarlık unsuru (yukarıdaki tanıma bakın) W2'nizde gelir olarak bildirilmesine rağmen, aracılık maliyet tabanınızı ayarlamaz 1099-B'de. Örneğin. Hibe fiyatınız 10 $ ise ve fiyat 30 $ olduğunda seçeneklerinizi kullanırsanız, W2'nizde 20 $ rapor edilecektir. Tüm W2 ücretleri gibi, gelir vergileri ve Sosyal Güvenlik ve Medicare gibi diğer geçerli vergiler bu gelirden mahrum edilecektir. Böylece, aracının 1099-B'nin maliyet temelini 30 $ (+ küçük bir komisyon) olarak ve geliri 30 $ olarak listelemesini beklersiniz..
Bunun yerine, 1099-B'nin maliyet tabanını 10 $ olarak bildireceği ve 30 $ olarak ilerleyeceği ve IRS'ye 20 $ 'lık bir kazanç rapor edeceği. Dolayısıyla, vergi beyannamenizi doldururken maliyet tabanını ayarlamanız ve aracılık tarafından bildirilen tabanın yanlış olduğunu not etmeniz gerekir. Bu çok önemlidir, aksi takdirde iki kez vergi ödersiniz. Bu konuda daha fazla okuma.