Konu hakkında doğrudan bilgisi olan kaynaklara göre, UBS, Wall Street anlaşmacısının Credit Suisse’in yatırım bankasının çoğunun kontrolünü ele geçirmesini sağlayacak bir anlaşmayı geri almak için Michael Klein ile görüşmelere başlayacak.
UBS’nin İsviçreli rakibini 3.25 milyar dolara satın almak zorunda kalmasından birkaç gün sonra yapılan müzakereler, UBS yöneticilerinin Klein’ın çok uygun şartlar sağladığı görüşünün altını çiziyor. UBS, artık feshedilmiş olan Credit Suisse’in yatırım bankacılığı biriminin bazı kısımlarını elinde tutmanın da bir değerini görüyor.
“Onu varsayıyoruz [Klein] kiraz toplamaktır. UBS’ye yakın bir kaynak, “Anlaşma, satış yapan banka kafasına silah dayadığında yapıldı ve artık o pozisyonda değiliz” dedi. “Michael Klein’ı hissedarlarımız pahasına zenginleştirmek için burada değiliz.”
Geçen Ekim ayında, Credit Suisse’in eski bir yönetim kurulu üyesi olan Klein, butik danışmanlık firmasının Credit Suisse’in danışmanlık ve sermaye piyasaları birimiyle birleşmesi için pazarlık yaptı ve birleşmeyi tarihi First Boston markası altında listelemeyi planlıyor. Klein bir azınlık hissesine ve İsviçreli borç veren çoğunluk pozisyonuna sahip olacaktı.
Credit Suisse, M Klein & Company’yi 175 milyon $’a satın almayı kabul etti ve yatırım bankasının yeniden yapılandırılması konusunda danışmanlık yapması için Klein’a ayrıca 10 milyon $ daha ödedi.
İnsanlar, UBS’nin şimdi Credit Suisse’in Klein ile imzaladığı sözleşmeyi mümkün olan en ucuz şekilde nasıl geçersiz kılacağını incelemesi için bir hukuk ekibi görevlendirdiğini söyledi. Özellikle, Klein’a borçlu olunan bir ayrılma ücretini iptal edip edemeyeceğini veya müzakere edip edemeyeceğini gözden geçiriyor. Ancak, bunu yapamazsa, bir kişi, ara maddesini etkinleştirmenin maliyetlerinin önemli olmayacağını söyledi.
Klein’a yakın bir kişi, işlemin aynı şartlarla devam edebileceğinden “ciddi şekilde şüphe duyduklarını” çünkü ana şirketi ortadan kalkmaya hazırlanan “First Boston olması gerektiği gibi olamaz” dedi.
İnsanlar, First Boston’ın stratejisinin önemli bir parçasının, Credit Suisse’in servet yönetimi ve ticaret operasyonlarıyla yakın bir ortaklık olduğunu ve bunun UBS’nin mülkiyeti altında devam etmesinin pek olası olmadığını söylediler.
Credit Suisse bünyesine dahil edildiğinde, First Boston artık ana şirketinden sermaye alamayacak veya devredilen personele öz sermaye dağıtamayacaktı.
UBS ve Credit Suisse, Klein sözcüsünün yaptığı gibi yorum yapmaktan kaçındı.
Klein için anlaşma, 2008’de Citigroup’tan ayrılmasının ardından yüksek profilli bir Wall Street işini yürütme hırsını yerine getirebilirdi. Eski Citigroup lideri Sandy Weill’in koruyucusu olan 59 yaşındaki yatırım bankacısı, bir zamanlar Wall Street devinin başına geçmeye aday olarak görülüyordu.
Yaklaşık 20 çalışanı olan M Klein & Co’yu kurduktan sonra Klein, önemli işlemlerde CEO’lara, şirketlere ve hükümetlere danışmanlık yapmaya devam etti. Devlet petrol şirketi Saudi Aramco’nun ilk halka arzı da dahil olmak üzere Suudi Arabistan’ın yakın danışmanı oldu.
Eski Credit Suisse hissedarı Harris Associates, Klein ile olan anlaşmanın şartları ve bankacının dört yıldır yönetim kurulunda olması nedeniyle olası çıkar çatışması hakkında sorular sormuştu.
UBS, Credit Suisse’in danışmanlık ve sermaye piyasası operasyonlarının bazı bölümlerinin kendisininkini tamamlayıcı nitelikte olduğunu değerlendirirken, ticari operasyonlarının özetini hızlandırmayı planlıyor.
İcra Kurulu Başkanı Ralph Hamers, Pazar gecesi analistlerle yaptığı telefon görüşmesinde, “Credit Suisse’in özellikle ABD ve teknoloji sektöründeki gücü, teknoloji girişimcilerinin geleceğin servet yaratıcıları olduğunu bildiğimiz stratejimize çok iyi uyuyor” dedi. .
Hamers ayrıca, UBS’nin kendi özel bankası için zengin müşterilerden oluşan bir boru hattı sağlayacağına inandığı ilaç, medya ve telekom sektörlerinde uzmanlaşmış bankacıları elinde tutmak istiyor.
Kaynak : https://www.ft.com/content/4dae9cab-eb9f-43b8-85f8-eb8d86573805