Araştırmalar birçok Amerikalı'nın temel finansal kavramları anlamakta zorlandığını gösteriyor. (İStockPhoto)
Uluslararası Öğrenci Değerlendirme Programı veya PISA olarak bilinen başlıca uluslararası anketin son zamanlarda açıkça ortaya koyduğu gibi, Amerikalı gençler temel kişisel finans ilkeleri hakkında öğrenecekleri çok şey var. Ekonomik İşbirliği ve Kalkınma Örgütü'nün yürüttüğü 18 ülkedeki 29.000'in üzerindeki 15.000'in üzerinde araştırma, Amerikalı öğrencilerin yaklaşık yüzde 18'inin bile temel bir finansal yetenek kavradığını gösteremediğini ortaya çıkardı. Sonuçlar, bir faturanın anlaşılması veya harcama kararları verilmesi gibi nispeten basit görevlerle mücadele edebileceklerini göstermektedir.
Bulgular finansal eğitim camiasında devam eden bir tartışma başlattı: Öğrencilere parayı öğretmenin en iyi yolu nedir? Okullardan para sınıflarını müfredatlarına dahil etmeleri gerekli mi? Ebeveynler evde para konuşmasını hızlandırmalı mı?
Ulusal Ekonomik Araştırma Bürosu, “Finansal Okuryazarlık, Finansal Eğitim ve Ekonomik Sonuçlar” adlı 2012 tarihli bir makale, finansal okuryazarlığın etkisi üzerine yapılan çok sayıda araştırmayı gözden geçirmekte ve insanların daha akıllı para kararları vermelerine yardımcı olmak için daha etkili yollar olabileceği sonucuna varmaktadır.
Araştırmalar, birçok gencin ve sadece gençlerin değil, çoğu zaman, bileşik faiz, gerçek getiri oranları ve risk çeşitlendirmesi ile ilgili temel finansal soruları cevaplayamadığını doğrulamakla birlikte, bu bilgi eksikliğini en iyi şekilde nasıl düzeltebileceği ile ilgili bulgular karışık olmuştur. Finansal eğitimin aslında daha iyi finansal seçimlere neden olduğunu göstermek zordur.
Gazetenin yazarları, Justine Hastings, Brigitte Madrian ve William Skimmyhorn, “Kanıt daha sınırlı ve beklediğiniz kadar cesaret verici değil” dedi. Nitekim, bazı araştırmalar lise finansal eğitim kursları ile öğrencilerin finansal okuryazarlıkları arasında bir ilişki bulunamamıştır.
Bu sonuçsuz bulgular, yazarları, hükümetin, tüketicilerin daha iyi finansal seçimler yapmalarına yardımcı olmak için finansal eğitim dışındaki yöntemlere odaklanmak isteyebileceğini önermeye yönlendirdi. Yazarlar “Birçok gözlemciye verilen mantıklı kamu politikasının yanıtı, finansal eğitime halkın desteğini arttırmak olsa da, bu seçenek, zarar vermeyecek olsa bile, kamu kaynaklarının etkin kullanımı olmayabilir” dedi.
Diğer, potansiyel olarak daha verimli seçenekler arasında, insanları daha akıllıca seçimler yapmak için “dürten” kamu politikaları bulunmaktadır. İktisat profesörü Richard Thaler ve hukuk profesörü Cass Sunstein, klasik 2008 yılında “Nudge: Sağlık, Zenginlik ve Mutluluk Hakkında Kararların İyileştirilmesi” adlı kitabında, bu yaklaşım için emeklilik tasarruf planlarına otomatik kaydolmanın katılım oranlarını büyük ölçüde artırdığına dikkat çekti.
Yararlı kamu politikaları ayrıca finansal hizmetler ürünlerinde anlaşılması kolay açıklamalar, basitleştirilmiş ücret yapıları, tasarruf eşleşmeleri gibi teşvikler veya tüketici eylemine ilham veren otomatik kayıt ve finansal hizmetler sektörünün daha katı bir şekilde düzenlenmesini içerir.
Yine de, finansal okuryazarlık eğitimine ilgi, özellikle de en azından kısmen subprime ipotek krizinin neden olduğu resesyonun ardından, yüksek kalmaya devam etmektedir. Binlerce tüketici, ipotek edemediler, karşılayamadılar ve tam olarak anlamadılar. Amerikalılar ayrıca düşük emeklilik tasarruf oranları, kötü yatırım tercihleri ve yüksek borç seviyeleri nedeniyle rahatsız olmaya devam ediyor. George Washington Üniversitesi İşletme Fakültesi'nde ekonomi ve muhasebe profesörü olan Annamaria Lusardi ve Global Finansal Okuryazarlık Mükemmeliyet Merkezi'nde akademik direktör olan finansal okuryazarlık alanındaki liderler, çalışmaların dersleri gösterip göstermediklerine bakmaksızın, öğrenciler için finansal eğitimin zorunlu olduğunu vurgulamaktadır. “Edebiyat ve matematiğin öğretilmesinin etkili olduğunu bilmiyorum, ama kimse bunun için endişeleniyor gibi görünmüyor” diyor.
Bu arada, düşük okuryazarlık puanları düşük ve görünüşte net bir çözüm bulunmayan Amerikalılar paralarıyla ilgili kötü kararlar almaya devam ediyor. NBER belgesinin yazarları, emeklilik tasarruflarında işveren için uygun olan çalışanların yalnızca küçük bir kısmının bu olanaklardan yararlandığını ve tüketicilerin düşük maliyetli olanları seçme seçeneği olsa bile, genellikle yüksek ücretli fonları seçtiklerini belirtmektedir.
İnsanlar aynı zamanda portföylerini yaşları için anlamlı olacak şekilde dengelemek, pahalı tüm hayat sigortası (vadeli hayat sigortası yerine) satın almak ve başka seçeneklere sahip olsalar bile yüksek faizli kredilere güvenmekte başarısız olmaktadır. İlginç bir şekilde, araştırmalar finansal hataların en çok gençler ve yaşlılar arasında gerçekleştiğini ve tüketicilerin orta yaşta, yeterli yaşam deneyimi edindikleri, ancak yaşa bağlı zihinsel bozukluklardan muzdarip olmadıkları zaman en iyi finansal kararlarını aldıklarını tespit etti.
Sorunun bir kısmı, finansal dünyamızın çok karmaşıklaştığı görülüyor: Tüketiciler düzinelerce tasarruf seçeneği, emeklilik yatırımı seçimleri ve ipotek çeşitlerini ayırmalı. İnsanlar finansal hatalarından ders alırken, emeklilik planlaması veya öğrenci kredisi borçlanması gibi bazı seçimler o kadar nadir gerçekleşir ki, deneme yanılma için yer yoktur.
Makalenin yazarları, finansal eğitim kurslarının daha iyi değerlendirilmesini önermektedir, çünkü daha soyut finansal ilkeler yerine “genel kurallara” odaklanmak gibi bazı yöntemler katılımcılar üzerinde daha fazla etki yaratıyor gibi görünmektedir. Sonuçta amaç, kişisel finans uzmanlarından oluşan bir popülasyon oluşturmak değil, insanların paralarıyla daha iyi kararlar almasına yardımcı olmak.