In feite was de volatiliteit van de aandelenmarkten in het jaar voor de topmaand voor de dertien eerdere bearmarkten in de VS lager dan gemiddeld, alhoewel het huidige niveau weer lager ligt dan het gemiddelde voor deze periodes, op 3,1%.
In fact, stock-price volatility was lower than average in the year leading up to the peak month preceding the 13 previous US bear markets, though today’s level is lower than the 3.1% average for those periods.